FTAI vs. MAS：FTAI Aviation 与 Masco 股票对比
FTAI Aviation（FTAI）和Masco（MAS）到底谁更胜一筹？本页将两者并排放在一起，从公司概况、表现与风险、盈利能力、成长性、财务实力、股息到估值逐项对比，部分关键基本面指标还会对照各自所在行业组的同行来衡量。
公司概况
FTAI Aviation（FTAI）和 Masco（MAS）同属 Capital Goods 行业组，但 FTAI 归类于 Trading Companies & Distributors，而 MAS 归类于 Building Products。
| 资料项 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 名称 | FTAI Aviation Ltd. | Masco Corporation |
| 国家/地区 | United States | United States |
| GICS 板块 | Industrials | Industrials |
| GICS 行业组 | Capital Goods | Capital Goods |
| GICS 行业 | Trading Companies & Distributors | Building Products |
| GICS 子行业 | Trading Companies & Distributors | Building Products |
| 市值 | 184.35 亿 USD | 158.49 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | 纳斯达克 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 2015年5月14日 | 1980年3月17日 |
| 证券类型 | 普通股 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 20.27% | 40.92% |
| 总回报率（3 年，年化） | 71.86% | 17.66% |
| 总回报率（5 年，年化） | 58.99% | 7.57% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 68.23% | 36.68% |
| Beta（5 年） | 1.52 | 1.19 |
| 最大回撤（5 年） | -52.11% | -37.95% |
| 平均成交量（3 个月） | 160.32 万 | 219.79 万 |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 0.23 | 1.00 |
| 索提诺比率（1 年） | 0.38 | 1.60 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
资本效率只有一边可看：FTAI Aviation（FTAI）的股东权益回报为 154.32%，可在行业中排位；Masco（MAS）本期没有 净资产收益率 数据。
FTAI
Capital Goods 行业组
154.32%
- FTAI
- 154.32%
- 最大值
- 40.55%
- 上四分位数
- 19.29%
- 中位数
- 12.12%
- 下四分位数
- 4.08%
- 最小值
- -17.12%
MAS
Capital Goods 行业组
--
- 最大值
- 40.55%
- 上四分位数
- 19.29%
- 中位数
- 12.12%
- 下四分位数
- 4.08%
- 最小值
- -17.12%
- MAS
- --
净利润率（TTM）
FTAI Aviation（FTAI，15.46%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Masco（MAS，12.08%），后者大致是行业典型比例。
FTAI
Capital Goods 行业组
15.46%
- 最大值
- 27.47%
- FTAI
- 15.46%
- 上四分位数
- 12.10%
- 中位数
- 6.30%
- 下四分位数
- 1.40%
- 最小值
- -12.89%
MAS
Capital Goods 行业组
12.08%
- 最大值
- 27.47%
- 上四分位数
- 12.10%
- MAS
- 12.08%
- 中位数
- 6.30%
- 下四分位数
- 1.40%
- 最小值
- -12.89%
营业利润率（TTM）
FTAI Aviation（FTAI，22.90%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Masco（MAS，17.24%），后者的经营效率大致与行业持平。
FTAI
Capital Goods 行业组
22.90%
- 最大值
- 36.60%
- FTAI
- 22.90%
- 上四分位数
- 18.33%
- 中位数
- 11.12%
- 下四分位数
- 5.14%
- 最小值
- -12.63%
MAS
Capital Goods 行业组
17.24%
- 最大值
- 36.60%
- 上四分位数
- 18.33%
- MAS
- 17.24%
- 中位数
- 11.12%
- 下四分位数
- 5.14%
- 最小值
- -12.63%
盈利能力指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 154.32% | -- |
| 总资产收益率（TTM） | 11.05% | 15.25% |
| 净利润率（TTM） | 15.46% | 12.08% |
| 营业利润率（TTM） | 22.90% | 17.24% |
| 毛利率（TTM） | 30.63% | 36.61% |
成长性
营收增长
FTAI Aviation（FTAI）的 营收同比增长 为 44.53%，高于其行业区间；而 Masco（MAS）为 -3.40%，处于后四分位——两者营收动能差距很大。
每股收益增长
盈利增长只有一边可看：Masco（MAS）的 每股收益同比增长 为 2.66%，可在行业中排位；FTAI Aviation（FTAI）本期没有 每股收益同比增长 数据。
成长性指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 营收同比增长 | 44.53% | -3.40% |
| 营收 3 年 CAGR | 52.40% | -4.49% |
| 每股收益同比增长 | -- | 2.66% |
| 每股收益 3 年 CAGR | -- | 2.07% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Masco（MAS）的 流动比率 为 1.83，处于所在行业的典型中段区间；而 FTAI Aviation（FTAI）的 流动比率 为 3.82，高于所在行业的典型中段区间——流动性宽松，但相对同业可能有更多流动资产闲置。
FTAI
Capital Goods 行业组
3.82
- 最大值
- 5.22
- FTAI
- 3.82
- 上四分位数
- 2.95
- 中位数
- 2.08
- 下四分位数
- 1.43
- 最小值
- 0.36
MAS
Capital Goods 行业组
1.83
- 最大值
- 5.22
- 上四分位数
- 2.95
- 中位数
- 2.08
- MAS
- 1.83
- 下四分位数
- 1.43
- 最小值
- 0.36
债务 / 权益（MRQ）
杠杆水平在这里只能看一边：FTAI Aviation（FTAI）的 债务权益比 为 8.06，可对照行业区间；Masco（MAS）本期未报告该数据。
FTAI
Capital Goods 行业组
8.06
- FTAI
- 8.06
- 最大值
- 2.33
- 上四分位数
- 1.12
- 中位数
- 0.60
- 下四分位数
- 0.29
- 最小值
- 0.00
MAS
Capital Goods 行业组
--
- 最大值
- 2.33
- 上四分位数
- 1.12
- 中位数
- 0.60
- 下四分位数
- 0.29
- 最小值
- 0.00
- MAS
- --
财务实力指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 3.82 | 1.83 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 8.06 | -- |
| 净债务/EBITDA | 3.11 | 1.98 |
股息
股息率（TTM）
FTAI Aviation（FTAI）和 Masco（MAS）的 股息率 分别为 1.14% 和 1.52%，都处于行业前四分位，相对股价的现金股息收入高于典型同业。
FTAI
Capital Goods 行业组
1.14%
- 最大值
- 2.66%
- FTAI
- 1.14%
- 上四分位数
- 1.14%
- 中位数
- 0.24%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MAS
Capital Goods 行业组
1.52%
- 最大值
- 2.66%
- MAS
- 1.52%
- 上四分位数
- 1.14%
- 中位数
- 0.24%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Masco（MAS）的 股息支付率 为 27.55%，处于行业典型派息带；而 FTAI Aviation（FTAI）为 34.48%，派息高于行业常态——留存更少，覆盖更薄。
FTAI
Capital Goods 行业组
34.48%
- 最大值
- 67.39%
- FTAI
- 34.48%
- 上四分位数
- 28.02%
- 中位数
- 6.86%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
MAS
Capital Goods 行业组
27.55%
- 最大值
- 67.39%
- 上四分位数
- 28.02%
- MAS
- 27.55%
- 中位数
- 6.86%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
股息指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 1.14% | 1.52% |
| 股息支付率（TTM） | 34.48% | 27.55% |
估值
市盈率（TTM）
Masco（MAS）的 市盈率 为 17.84，处于较便宜四分位；而 FTAI Aviation（FTAI）为 36.57，处于较贵四分位——投资者为两家公司每一单位 TTM 盈利支付的价格明显不同。
FTAI
Capital Goods 行业组
36.57
- 最大值
- 59.38
- FTAI
- 36.57
- 上四分位数
- 35.92
- 中位数
- 25.41
- 下四分位数
- 19.47
- 最小值
- 3.03
MAS
Capital Goods 行业组
17.84
- 最大值
- 59.38
- 上四分位数
- 35.92
- 中位数
- 25.41
- 下四分位数
- 19.47
- MAS
- 17.84
- 最小值
- 3.03
市销率（TTM）
Masco（MAS，2.07）的 市销率 与行业大致持平，FTAI Aviation（FTAI，5.38）则落在较贵的四分位——FTAI 为每一元营收付出的价格更高。
FTAI
Capital Goods 行业组
5.38
- 最大值
- 7.54
- FTAI
- 5.38
- 上四分位数
- 3.76
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- 0.03
MAS
Capital Goods 行业组
2.07
- 最大值
- 7.54
- 上四分位数
- 3.76
- 中位数
- 2.15
- MAS
- 2.07
- 下四分位数
- 1.03
- 最小值
- 0.03
市净率（MRQ）
Masco（MAS）的 市净率 为负值 -35.38，意味着账面股东权益为负——此倍数本身不适合用于估值。而 FTAI Aviation（FTAI）的 市净率 为 42.62，可正常与行业同业对标。
FTAI
Capital Goods 行业组
42.62
- FTAI
- 42.62
- 最大值
- 9.66
- 上四分位数
- 5.00
- 中位数
- 3.12
- 下四分位数
- 1.81
- 最小值
- -1.08
MAS
Capital Goods 行业组
-35.38
- 最大值
- 9.66
- 上四分位数
- 5.00
- 中位数
- 3.12
- 下四分位数
- 1.81
- 最小值
- -1.08
- MAS
- -35.38
估值指标
| 指标 | FTAI | MAS |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 36.57 | 17.84 |
| 市销率（TTM） | 5.38 | 2.07 |
| 市净率（MRQ） | 42.62 | -35.38 |
| 自由现金流收益率（TTM） | -3.18% | 5.15% |