DVN vs. MPC：Devon Energy 与 Marathon Petroleum 股票对比

公司概况

Devon Energy（DVN）和 Marathon Petroleum（MPC）都属于 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业，但 DVN 归类于 Oil & Gas Exploration & Production，而 MPC 归类于 Oil & Gas Refining & Marketing。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Marathon Petroleum（MPC）的 净资产收益率 为 60.46%，高于其行业区间，资本效率信号更强；Devon Energy（DVN）为 12.56%，更接近同业常见水平。

Devon Energy（DVN，16.29%）和 Marathon Petroleum（MPC，8.34%）每一元营收留下的净利大致是各自行业的典型水平——两家的最终盈利都不算突出。

Devon Energy（DVN，19.84%）和 Marathon Petroleum（MPC，17.98%）的核心经营效率大致与各自行业持平——在营业利润率上都不算突出。

盈利能力指标

成长性

Devon Energy（DVN）和 Marathon Petroleum（MPC）的 营收同比增长 分别为 7.83% 和 -4.44%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Marathon Petroleum（MPC）的 每股收益同比增长 为 31.15%，处于行业前四分位；Devon Energy（DVN）为 -8.55%，更接近同业常见水平——MPC 的每股盈利增长更快。

成长性指标

财务实力

Marathon Petroleum（MPC）的 流动比率 为 1.45，处于所在行业的典型中段区间；而 Devon Energy（DVN）的 流动比率 为 0.70，处于行业流动性较紧的四分位——DVN 应对流动负债的缓冲较薄。

Devon Energy（DVN）的 债务权益比 为 0.26，处于行业低杠杆四分位；而 Marathon Petroleum（MPC）为 1.15，处于行业高杠杆四分位。

财务实力指标

股息

Devon Energy（DVN）和 Marathon Petroleum（MPC）的 股息率 分别为 2.61% 和 1.09%，都落在各自行业的常见区间内——是扎实、符合行业惯例的派息水平。

Devon Energy（DVN）和 Marathon Petroleum（MPC）的 股息支付率 分别为 26.29% 和 7.93%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

Marathon Petroleum（MPC）的 市盈率 为 7.39，处于较便宜四分位；Devon Energy（DVN）为 9.91，更接近行业常见盈利倍数——MPC 有估值折价，但仍应结合增长和盈利稳定性解读。

Marathon Petroleum（MPC，0.58）落在较便宜的 市销率 四分位，Devon Energy（DVN，2.18）则大致处于行业中位——MPC 的销售定价更低，但仍应结合增长和利润率来看。

Devon Energy（DVN，1.15）的 市净率 接近行业典型水平，而 Marathon Petroleum（MPC，4.42）高于其基准区间——MPC 相对账面明显偏贵。

估值指标