DVN vs. FRO：Devon Energy 与 Frontline 股票对比

公司概况

Devon Energy（DVN）和 Frontline（FRO）都属于 Oil, Gas & Consumable Fuels 行业，但 DVN 归类于 Oil & Gas Exploration & Production，而 FRO 归类于 Oil & Gas Storage & Transportation。

价格表现

累计增长

区间回报

年度回报

表现指标

风险特征

回撤走势

收益分布

风险指标

风险调整后表现

风险收益定位

风险调整指标

盈利能力

Frontline（FRO）的 净资产收益率 为 53.85%，处于行业前四分位；Devon Energy（DVN）为 12.56%，更接近同业常见水平——FRO 的资本效率更强。

Frontline（FRO，54.76%）每一元营收留下的净利在前四分位，领先于 Devon Energy（DVN，16.29%），后者大致是行业典型比例。

Frontline（FRO，65.83%）的营业利润率处在前四分位，领先于 Devon Energy（DVN，19.84%），后者的经营效率大致与行业持平。

盈利能力指标

成长性

Devon Energy（DVN）和 Frontline（FRO）的 营收同比增长 分别为 7.83% 和 -4.16%，都接近各自行业常见区间——收入端动能与同业大致持平。

Devon Energy（DVN）和 Frontline（FRO）的 每股收益同比增长 分别为 -8.55% 和 -23.77%，都接近各自行业常见区间——盈利端动能与同业大致持平。

成长性指标

财务实力

Frontline（FRO）的 流动比率 为 1.87，处于所在行业的典型中段区间；而 Devon Energy（DVN）的 流动比率 为 0.70，处于行业流动性较紧的四分位——DVN 应对流动负债的缓冲较薄。

Devon Energy（DVN）的 债务权益比 为 0.26，处于行业低杠杆四分位；Frontline（FRO）为 0.77，债务与权益组合接近行业中位区间。

财务实力指标

股息

Devon Energy（DVN）的 股息率 为 2.61%，处于行业常见水平；Frontline（FRO）为 12.04%，高出其同业整个区间——数字虽更高，但先要看派息能否持续，才能当作优势。

Devon Energy（DVN）和 Frontline（FRO）的 股息支付率 分别为 26.29% 和 46.93%，都处于各自行业的典型派息带——既把部分盈利分给股东，又没有把报告盈利消耗得太满。

股息指标

估值

Frontline（FRO）的 市盈率 为 6.81，处于较便宜四分位；Devon Energy（DVN）为 9.91，更接近行业常见盈利倍数——FRO 有估值折价，但仍应结合增长和盈利稳定性解读。

Devon Energy（DVN，2.18）的 市销率 与行业大致持平，Frontline（FRO，3.72）则落在较贵的四分位——FRO 为每一元营收付出的价格更高。

Devon Energy（DVN，1.15）的 市净率 与行业大致持平，Frontline（FRO，3.20）则带有高于同业的溢价——FRO 按资产看更贵。

估值指标