Amphenol（APH）股票分析
这是对 Amphenol（APH）的同行视角分析：其表现、风险、盈利能力、财务实力、股息和估值都对照所在的 Technology Hardware & Equipment 同行来衡量，让每个数字都放在同行背景下来看，而非孤立地看。
公司概况
| 资料项 | APH |
|---|---|
| 名称 | Amphenol Corporation |
| 国家/地区 | United States |
| GICS 板块 | Information Technology |
| GICS 行业组 | Technology Hardware & Equipment |
| GICS 行业 | Electronic Equipment, Instruments & Components |
| GICS 子行业 | Electronic Components |
| 市值 | 2,052.15 亿 USD |
| 货币 | USD |
| 交易所 | 纽约证券交易所 |
| 上市日期 | 1991年11月8日 |
| 证券类型 | 普通股 |
价格表现
累计增长
区间回报
年度回报
表现指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 总回报率（1 年） | 68.86% | 49.67% |
| 总回报率（3 年，年化） | 59.84% | 24.79% |
| 总回报率（5 年，年化） | 38.17% | 14.27% |
风险特征
回撤走势
收益分布
风险指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 波动率（1 年，年化） | 42.88% | 54.58% |
| Beta（5 年） | 1.24 | 1.32 |
| 最大回撤（5 年） | -28.73% | -55.14% |
风险调整后表现
风险收益定位
风险调整指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 夏普比率（1 年） | 1.51 | 0.99 |
| 索提诺比率（1 年） | 2.16 | 1.52 |
盈利能力
净资产收益率（TTM）
Amphenol（APH）的 净资产收益率 为 36.83%，落在同业较高四分位。公司从每一元股东权益中赚到的利润高于多数同业，是一个较强的资本效率信号。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
36.83%
同业组分布
- 最大值
- 44.16%
- APH
- 36.83%
- 上四分位数
- 19.42%
- 中位数
- 10.99%
- 下四分位数
- 1.30%
- 最小值
- -25.17%
最大同业
- AAPL
- 141.47%
- WDC
- 85.92%
- SNDK
- 39.30%
- APH
- 36.83%
- ANET
- 31.52%
- CSCO
- 25.23%
- DELL
- --
净利润率（TTM）
Amphenol（APH）的 净利润率 为 17.24%，落在同业较高四分位。扣除经营成本、利息和税项之后，每一元销售额能留给股东的部分高于多数同业。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
17.24%
同业组分布
- 最大值
- 30.43%
- APH
- 17.24%
- 上四分位数
- 12.35%
- 中位数
- 4.70%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- -14.09%
最大同业
- WDC
- 55.29%
- ANET
- 38.32%
- SNDK
- 34.19%
- AAPL
- 27.15%
- CSCO
- 19.69%
- APH
- 17.24%
- DELL
- 6.28%
营业利润率（TTM）
Amphenol（APH）的 营业利润率 为 27.31%，落在同业较高四分位。在融资成本和税项影响之前，日常经营从每一元销售额中留下的营业利润高于多数同业。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
27.31%
同业组分布
- 最大值
- 32.28%
- APH
- 27.31%
- 上四分位数
- 15.55%
- 中位数
- 6.62%
- 下四分位数
- 2.19%
- 最小值
- -11.92%
最大同业
- SNDK
- 69.98%
- ANET
- 42.74%
- WDC
- 37.01%
- AAPL
- 32.28%
- APH
- 27.31%
- CSCO
- 24.99%
- DELL
- 8.86%
盈利能力指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 净资产收益率（TTM） | 36.83% | 10.99% |
| 总资产收益率（TTM） | 13.45% | 4.31% |
| 净利润率（TTM） | 17.24% | 4.70% |
| 营业利润率（TTM） | 27.31% | 6.62% |
| 毛利率（TTM） | 37.92% | 38.82% |
财务实力
流动比率（MRQ）
Amphenol（APH）的 流动比率 为 1.71，落在行业较健康的中段区间。相对同业，它的短期资产缓冲看起来比较均衡，没有显得过薄。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
1.71
同业组分布
- 最大值
- 5.80
- 上四分位数
- 3.18
- 中位数
- 1.90
- APH
- 1.71
- 下四分位数
- 1.28
- 最小值
- 0.37
最大同业
- SNDK
- 4.78
- ANET
- 2.83
- APH
- 1.71
- WDC
- 1.49
- AAPL
- 1.07
- DELL
- 0.95
- CSCO
- 0.93
债务 / 权益（MRQ）
Amphenol（APH）的 债务权益比 为 1.33，落在行业高杠杆四分位。对借款的依赖更高，会让盈利、利率或再融资环境的变化更重要。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
1.33
同业组分布
- 最大值
- 2.02
- APH
- 1.33
- 上四分位数
- 0.88
- 中位数
- 0.31
- 下四分位数
- 0.06
- 最小值
- 0.00
最大同业
- APH
- 1.33
- AAPL
- 0.80
- CSCO
- 0.68
- WDC
- 0.18
- SNDK
- 0.02
- DELL
- --
- ANET
- --
财务实力指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 流动比率（MRQ） | 1.71 | 1.90 |
| 债务 / 权益（MRQ） | 1.33 | 0.31 |
| 净债务/EBITDA | 1.73 | 0.91 |
股息
股息率（TTM）
Amphenol（APH）的 股息率 为 0.50%，落在同业较高股息率四分位，同时仍处于行业正常区间内。相对股价，它提供的现金股息收入高于多数同业，但仍要看派息覆盖和可持续性。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
0.50%
同业组分布
- 最大值
- 0.87%
- APH
- 0.50%
- 上四分位数
- 0.35%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- CSCO
- 1.46%
- DELL
- 0.56%
- APH
- 0.50%
- AAPL
- 0.34%
- WDC
- 0.08%
- SNDK
- 0.00%
- ANET
- 0.00%
股息支付率（TTM）
Amphenol（APH）的 股息支付率 为 23.85%，高于行业常见派息带。更多盈利被用于分红，一旦利润走弱，缓冲空间会变窄。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
23.85%
同业组分布
- 最大值
- 36.36%
- APH
- 23.85%
- 上四分位数
- 14.56%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
最大同业
- CSCO
- 55.00%
- APH
- 23.85%
- DELL
- 17.57%
- AAPL
- 12.59%
- WDC
- 2.69%
- SNDK
- 0.00%
- ANET
- 0.00%
股息指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.50% | 0.00% |
| 股息支付率（TTM） | 23.85% | 0.00% |
估值
市盈率（TTM）
Amphenol（APH）的 市盈率 为 48.07，接近行业常见盈利倍数。按 TTM 盈利看，它相对同业没有明显折价或溢价。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
48.07
同业组分布
- 最大值
- 159.86
- 上四分位数
- 80.52
- APH
- 48.07
- 中位数
- 38.02
- 下四分位数
- 23.45
- 最小值
- 8.37
最大同业
- ANET
- 59.55
- SNDK
- 59.50
- APH
- 48.07
- CSCO
- 37.99
- AAPL
- 37.81
- WDC
- 34.56
- DELL
- 32.84
市销率（TTM）
Amphenol（APH）的 市销率 为 7.92，落在行业较高的销售估值四分位。投资者为每一元营收支付了更高价格，需要更好的利润率、增长质量或收入可持续性来支撑。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
7.92
同业组分布
- 最大值
- 16.90
- APH
- 7.92
- 上四分位数
- 7.86
- 中位数
- 3.64
- 下四分位数
- 1.41
- 最小值
- 0.00
最大同业
- ANET
- 22.47
- SNDK
- 19.59
- WDC
- 16.90
- AAPL
- 10.17
- APH
- 7.92
- CSCO
- 7.40
- DELL
- 1.99
市净率（MRQ）
Amphenol（APH）的 市净率 为 14.67，落在行业较高的账面价值估值四分位。这个市净溢价需要更强的 ROE、更干净的资产质量或更好的增长前景来支撑。
APH
Technology Hardware & Equipment 行业组
14.67
同业组分布
- 最大值
- 17.76
- APH
- 14.67
- 上四分位数
- 8.60
- 中位数
- 4.14
- 下四分位数
- 2.10
- 最小值
- -3.40
最大同业
- AAPL
- 43.07
- WDC
- 27.61
- SNDK
- 18.74
- ANET
- 16.18
- APH
- 14.67
- CSCO
- 9.19
- DELL
- -190.38
估值指标
| 指标 | 当前股票: APH | 行业组中位数 |
|---|---|---|
| 市盈率（TTM） | 48.07 | 38.02 |
| 市销率（TTM） | 7.92 | 3.64 |
| 市净率（MRQ） | 14.67 | 4.14 |
| 自由现金流收益率（TTM） | 1.74% | 1.99% |