TCEHY与TMUS：股票综合对比
TCEHY与TMUS深度对比分析。从公司概况、历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息和估值等多维度对比，辅助您的判断。
公司概况
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 公司名称 | Tencent Holdings Limited | T-Mobile US, Inc. |
| 国家 | China | United States |
| GICS板块 | Communication Services | Communication Services |
| GICS行业组 | Media & Entertainment | Telecommunication Services |
| GICS行业 | Interactive Media & Services | Wireless Telecommunication Services |
| GICS子行业 | Interactive Media & Services | Wireless Telecommunication Services |
| 市值 | 5,697.87 亿 USD | 2,358.04 亿 USD |
| 货币 | USD | USD |
| 交易所 | OTC Markets OTCPK | NasdaqGS |
| 上市日期 | 2010年1月5日 | 2007年4月19日 |
| 证券类型 | ADR | Common Stock |
TCEHY以美国存托凭证（ADR）的形式交易，为美国投资者提供了投资其在海外上市股票的便捷方式。相比之下，TMUS是标准的美国国内上市公司。
TCEHY的市值（5,697.87 亿 USD）显著高于TMUS的市值（2,358.04 亿 USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。
TCEHY是以美国存托凭证（ADR）的形式在美国上市的外国公司，为美国投资者提供了投资其股票的便捷渠道。相较而言，TMUS是一家在美国本土注册和交易的公司。
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较TCEHY和TMUS的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。数据已根据股息和股票拆分进行调整。
历史表现概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 5日价格回报率 | -1.00% | 0.99% |
| 13周价格回报率 | -19.64% | 6.65% |
| 26周价格回报率 | -23.50% | -11.21% |
| 52周价格回报率 | 23.13% | -21.42% |
| 月初至今价格回报率 | -4.75% | -2.89% |
| 年初至今价格回报率 | -17.63% | 3.83% |
| 10日平均成交量 | 2,976.04万 | 612.28万 |
| 3个月平均成交量 | 2,371.62万 | 583.71万 |
| 3个月每日回报波动率 | 32.45% | 25.75% |
| 贝塔系数 | 1.23 | 0.42 |
TCEHY的Beta值（1.23）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于TMUS（Beta 0.42），这意味着更高的潜在回报及相应风险。
盈利能力
净资产收益率 (TTM)
TCEHY
20.27%
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 60.60%
- 上四分位数
- 35.00%
- 中位数
- 13.52%
- 下四分位数
- 3.66%
- 最小值
- -40.13%
TCEHY 的净资产收益率为 20.27%，与 Interactive Media & Services 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
TMUS
18.18%
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 28.01%
- 上四分位数
- 21.35%
- 中位数
- 18.18%
- 下四分位数
- 12.86%
- 最小值
- 1.75%
TMUS 的净资产收益率为 18.18%，与 Wireless Telecommunication Services 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
净利润率 (TTM)
TCEHY
29.86%
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 51.06%
- 上四分位数
- 29.86%
- 中位数
- 19.45%
- 下四分位数
- 5.58%
- 最小值
- -12.27%
TCEHY 的净利润率为 29.86%，处于 Interactive Media & Services 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。
TMUS
12.45%
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 22.62%
- 上四分位数
- 14.45%
- 中位数
- 11.73%
- 下四分位数
- 8.78%
- 最小值
- 2.39%
TMUS 的净利润率为 12.45%，处于 Wireless Telecommunication Services 行业的核心区间（即中间50%的公司）。这表明其将销售收入转化为利润的能力与该行业的典型水平保持一致。
营业利润率 (TTM)
TCEHY
33.32%
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 67.71%
- 上四分位数
- 37.29%
- 中位数
- 24.46%
- 下四分位数
- 3.73%
- 最小值
- -7.34%
TCEHY 的营业利润率为 33.32%，在 Interactive Media & Services 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。
TMUS
20.70%
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 31.87%
- 上四分位数
- 25.08%
- 中位数
- 21.40%
- 下四分位数
- 16.51%
- 最小值
- 6.18%
TMUS 的营业利润率为 20.70%，在 Wireless Telecommunication Services 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。
盈利能力概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 20.27% | 18.18% |
| 资产回报率 (TTM) | 11.19% | 5.09% |
| 净利润率 (TTM) | 29.86% | 12.45% |
| 营业利润率 (TTM) | 33.32% | 20.70% |
| 毛利率 (TTM) | 55.49% | 62.93% |
财务实力
流动比率 (MRQ)
TCEHY
1.36
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 3.56
- 上四分位数
- 2.31
- 中位数
- 1.82
- 下四分位数
- 1.36
- 最小值
- 0.25
TCEHY 的流动比率为 1.36，处于 Interactive Media & Services 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
TMUS
1.00
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 1.16
- 上四分位数
- 0.93
- 中位数
- 0.68
- 下四分位数
- 0.56
- 最小值
- 0.44
TMUS 的流动比率为 1.00，处于 Wireless Telecommunication Services 行业的前 25% 水平。这说明公司的短期偿债能力强于大多数同行，财务流动性状况良好。
产权比率 (MRQ)
TCEHY
0.35
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 0.62
- 上四分位数
- 0.53
- 中位数
- 0.28
- 下四分位数
- 0.05
- 最小值
- 0.00
TCEHY 的产权比率为 0.35，与 Interactive Media & Services 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
TMUS
1.56
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 2.83
- 上四分位数
- 2.21
- 中位数
- 1.49
- 下四分位数
- 0.91
- 最小值
- 0.17
TMUS 的产权比率为 1.56，与 Wireless Telecommunication Services 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
利息保障倍数 (TTM)
TCEHY
9.87
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 85.21
- 上四分位数
- 38.43
- 中位数
- 8.15
- 下四分位数
- 0.82
- 最小值
- -3.35
TCEHY 的利息保障倍数为 9.87，处于 Interactive Media & Services 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。
TMUS
4.78
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 11.88
- 上四分位数
- 7.25
- 中位数
- 4.62
- 下四分位数
- 2.39
- 最小值
- -0.30
TMUS 的利息保障倍数为 4.78，处于 Wireless Telecommunication Services 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。
财务实力概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 流动比率 (MRQ) | 1.36 | 1.00 |
| 速动比率 (MRQ) | 1.12 | 0.85 |
| 产权比率 (MRQ) | 0.35 | 1.56 |
| 利息保障倍数 (TTM) | 9.87 | 4.78 |
成长性
营收增长
营收增长概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 营收同比增长率 (MRQ) | 15.36% | 11.26% |
| 营收同比增长率 (TTM) | 13.50% | 8.49% |
| 3年营收复合年增长率 | 10.67% | 3.53% |
| 5年营收复合年增长率 | 9.29% | 5.24% |
每股收益增长
每股收益增长概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 每股收益同比增长率 (MRQ) | 20.25% | -26.51% |
| 每股收益同比增长率 (TTM) | 30.86% | 0.44% |
| 3年每股收益复合年增长率 | 7.80% | 67.63% |
| 5年每股收益复合年增长率 | 7.99% | 29.65% |
股息
股息率 (TTM)
TCEHY
1.68%
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 4.02%
- 上四分位数
- 2.36%
- 中位数
- 0.47%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
TCEHY 的股息率为 1.68%，与 Interactive Media & Services 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。
TMUS
1.77%
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 7.60%
- 上四分位数
- 4.91%
- 中位数
- 3.90%
- 下四分位数
- 2.72%
- 最小值
- 0.29%
TMUS 的股息率为 1.77%，处于 Wireless Telecommunication Services 行业的后四分之一水平。这暗示公司的策略可能更倾向于将利润留存用于再投资和业务增长，而不是提供高额的股息收入。
股息支付率 (TTM)
TCEHY
62.08%
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 96.98%
- 上四分位数
- 57.18%
- 中位数
- 14.91%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
TCEHY 的股息支付率为 62.08%，位于 Interactive Media & Services 行业的前四分之一。这表明公司对股东回报的承诺较高，但同时也意味着用于业务再投资的留存收益比例低于许多同行。
TMUS
37.49%
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 131.31%
- 上四分位数
- 86.79%
- 中位数
- 68.16%
- 下四分位数
- 45.23%
- 最小值
- 1.71%
TMUS 的股息支付率为 37.49%，位于 Wireless Telecommunication Services 行业的后四分之一。这通常表明公司采取了更为保守的股息政策，优先将大部分利润留存用于未来的增长和扩张。
股息概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 1.68% | 1.77% |
| 股息支付率 (TTM) | 62.08% | 37.49% |
估值
市盈率 (TTM)
TCEHY
18.14
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 45.61
- 上四分位数
- 28.36
- 中位数
- 21.30
- 下四分位数
- 13.01
- 最小值
- 1.38
TCEHY 的市盈率为 18.14，与 Interactive Media & Services 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
TMUS
21.13
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 31.74
- 上四分位数
- 20.39
- 中位数
- 14.95
- 下四分位数
- 11.02
- 最小值
- 4.23
TMUS 的市盈率为 21.13，位列 Wireless Telecommunication Services 行业前25%。这种高估值意味着市场对其未来增长寄予厚望，但同时也带来了风险：如果未来的盈利无法达到预期，股价可能面临较大的回调压力。
市销率 (TTM)
TCEHY
5.42
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 10.57
- 上四分位数
- 7.32
- 中位数
- 5.32
- 下四分位数
- 2.03
- 最小值
- 0.00
TCEHY 的市销率为 5.42，与 Interactive Media & Services 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
TMUS
2.63
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 4.41
- 上四分位数
- 2.56
- 中位数
- 1.51
- 下四分位数
- 1.29
- 最小值
- 0.68
TMUS 的市销率为 2.63，位于 Wireless Telecommunication Services 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。
市净率 (MRQ)
TCEHY
4.57
Interactive Media & Services 行业
- 最大值
- 16.71
- 上四分位数
- 9.10
- 中位数
- 4.54
- 下四分位数
- 2.50
- 最小值
- 0.50
TCEHY 的市净率为 4.57，处于 Interactive Media & Services 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。
TMUS
3.84
Wireless Telecommunication Services 行业
- 最大值
- 4.92
- 上四分位数
- 3.07
- 中位数
- 2.15
- 下四分位数
- 1.58
- 最小值
- 0.45
TMUS 的市净率为 3.84，处于 Wireless Telecommunication Services 行业的前25%。这意味着其股价远高于公司的账面价值，其估值的合理性高度依赖于公司未来能否利用其资产创造出超额回报，否则可能面临估值回调的风险。
估值概览
| 代码 | TCEHY | TMUS |
|---|---|---|
| 市盈率 (TTM) | 18.14 | 21.13 |
| 市销率 (TTM) | 5.42 | 2.63 |
| 市净率 (MRQ) | 4.57 | 3.84 |
| 价格与自由现金流比率 (TTM) | 21.73 | 15.06 |