GEHC与TEVA：股票综合比较
更新于本文对GEHC和TEVA进行了全面对比，涵盖历史表现、估值、股息以及财务实力等方面。
公司概况
GEHC的市值（330.82亿USD）显著高于TEVA的（194.68亿USD），显示出其在公司规模上的明显领先地位。
GEHC的Beta值（1.29）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于TEVA（Beta 0.61），这意味着更高的潜在回报及相应风险。
TEVA通过美国存托凭证（ADR）的方式供美国投资者交易，使其可以直接投资这家外国公司的业务。而GEHC是一家纯粹的美国本土公司。
| 代码 | GEHC | TEVA |
|---|---|---|
| 公司名称 | GE HealthCare Technologies Inc. | Teva Pharmaceutical Industries Limited |
| 国家 | US | IL |
| 板块 | Healthcare | Healthcare |
| 行业 | Medical - Healthcare Information Services | Drug Manufacturers - Specialty & Generic |
| 首席执行官 | Mr. Peter J. Arduini | Mr. Richard D. Francis |
| 价格 | 72.25 USD | 16.99 USD |
| 市值 | 330.82 亿 USD | 194.68 亿 USD |
| 贝塔值（波动性） | 1.29 | 0.61 |
| 交易所 | NASDAQ | NYSE |
| IPO日期 | 2022年12月15日 | 1982年2月16日 |
| ADR | 否 | 是 |
历史表现比较
下图展示了GEHC和TEVA过去一年的历史表现，假设初始投资均为1万美元，以比较其投资回报表现。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
估值指标比较
接下来，我们关注GEHC与TEVA的估值情况。从行业普遍的估值角度考量，双方在估值方面有以下几个值得留意的看点：
- TEVA的市盈率（-15.16）为负，直接反映出该公司目前未能实现盈利。这是评估其当前经营效益和财务状况时的一个关键考量点，可能对其股价表现构成压力。
- TEVA的预期市盈增长比率（-1.12）为负。这种情况一般与公司当前未能实现盈利或其未来盈利增长不被看好有关，对其估值造成负面影响。
| 代码 | GEHC | TEVA |
|---|---|---|
| 市盈率（P/E，TTM） | 15.13 | -15.16 |
| 预期市盈增长比率（TTM） | 1.16 | -1.12 |
| 市销率（P/S，TTM） | 1.67 | 1.18 |
| 市净率（P/B，TTM） | 3.59 | 3.11 |
| 企业价值倍数（TTM） | 11.35 | 23.49 |
| 企业价值与销售额比率（TTM） | 2.01 | 2.10 |
股息比较
GEHC提供0.18％的股息率，在为股东创造现金回报的同时，也可能兼顾企业成长；相较之下，TEVA目前不派发股息，或将利润保留用于公司运营或未来的扩张计划。
| 代码 | GEHC | TEVA |
|---|---|---|
| 股息率（TTM） | 0.18％ | 0.00％ |
财务状况指标比较
这里我们来对比一下GEHC与TEVA的财务状况。结合行业背景来看，两者在财务稳健性方面有以下几点值得注意：
- GEHC的流动比率（0.98）偏低。这可能表明其短期偿债能力面临一定考验，流动资产为其短期债务提供的缓冲空间或许不足，需要关注其营运资金管理效率。
- TEVA的产权比率（2.71）非常高。这表明其债务水平相对于股东投入而言处在较高位置，公司可能利用债务融资来加速发展，但同时也使其财务结构更为激进，对外部经济环境变化的敏感度增加。
- TEVA的利息保障倍数（0.44）处于极低水平。这说明其经营所得利润相对于利息支出而言较为微薄，偿付利息的能力较为紧张，公司的财务健康状况需密切关注。
| 代码 | GEHC | TEVA |
|---|---|---|
| 流动比率（TTM） | 0.98 | 1.03 |
| 速动比率（TTM） | 0.76 | 0.74 |
| 产权比率（TTM） | 1.00 | 2.71 |
| 资产负债率（TTM） | 0.27 | 0.44 |
| 净负债与EBITDA比率（TTM） | 1.92 | 10.26 |
| 利息保障倍数（TTM） | 5.73 | 0.44 |