ARCC与CME：股票综合比较

更新于2025年7月7日

本文对ARCC和CME进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

CME的市值（997.11亿USD）远超ARCC的市值（155.57亿USD），表明CME在体量上占据显著优势。

ARCC的Beta值（0.73）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于CME（Beta 0.48），这意味着更高的潜在回报及相应风险。

代码	ARCC	CME
公司名称	Ares Capital Corporation	CME Group Inc.
国家	US	US
板块	Financial Services	Financial Services
行业	Asset Management	Financial - Data & Stock Exchanges
首席执行官	Kort Schnabel	Terrence A. Duffy
价格	22.41USD	276.7USD
市值	155.57亿USD	997.11亿USD
贝塔值（波动性）	0.73	0.48
交易所	NASDAQ	NASDAQ
IPO日期	2004年10月5日	2002年12月6日
ADR	否	否

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ARCC 和 CME 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

ARCC 与 CME：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

ARCC

11.03%

Asset Management 行业

最大值: 34.25%
上四分位数: 18.22%
中位数: 11.24%
下四分位数: 5.81%
最小值: -5.72%

ARCC 的净资产收益率为 11.03%，与 Asset Management 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

CME

13.26%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 26.26%
上四分位数: 23.14%
中位数: 14.33%
下四分位数: 11.12%
最小值: -0.64%

CME 的净资产收益率为 13.26%，与 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

ARCC 与 CME：净资产收益率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

投入资本回报率

ARCC

208.60%

Asset Management 行业

最大值: 42.18%
上四分位数: 20.06%
中位数: 8.68%
下四分位数: 3.13%
最小值: -16.42%

ARCC 的投入资本回报率为 208.60%，表现极为出色，远超 Asset Management 行业。这证明了公司在有效配置资本和创造价值方面拥有杰出的能力。

CME

8.70%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 18.31%
上四分位数: 14.86%
中位数: 11.07%
下四分位数: 6.75%
最小值: 4.04%

CME 的投入资本回报率为 8.70%，与 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。

ARCC 与 CME：投入资本回报率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

净利润率

ARCC

67.48%

Asset Management 行业

最大值: 91.66%
上四分位数: 57.81%
中位数: 29.48%
下四分位数: 15.70%
最小值: -27.65%

ARCC 的净利润率为 67.48%，处于 Asset Management 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

CME

57.71%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 39.08%
上四分位数: 31.63%
中位数: 23.20%
下四分位数: 18.09%
最小值: -0.88%

CME 的净利润率为 57.71%，达到了非常高的水平，远超 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的同行。这展示了公司卓越的运营效率和成本控制能力，可能意味着其拥有强大的竞争优势或“护城河”。

ARCC 与 CME：净利率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

营业利润率

ARCC

91.13%

Asset Management 行业

最大值: 99.76%
上四分位数: 78.28%
中位数: 34.76%
下四分位数: 21.75%
最小值: -48.25%

ARCC 的营业利润率为 91.13%，位于 Asset Management 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

CME

64.92%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 53.68%
上四分位数: 40.45%
中位数: 31.81%
下四分位数: 24.66%
最小值: 9.71%

CME 的营业利润率为 64.92%，表现极其出色，远高于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的普遍范围。这体现了公司在核心业务管理上拥有卓越的效率，可能得益于其强大的市场定价能力或出色的成本控制体系。

ARCC 与 CME：营业利润率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	ARCC	CME
净资产收益率 (TTM)	11.03%	13.26%
资产回报率 (TTM)	5.08%	2.30%
投入资本回报率 (TTM)	208.60%	8.70%
净利率 (TTM)	67.48%	57.71%
营业利润率 (TTM)	91.13%	64.92%
毛利率 (TTM)	95.92%	86.46%

财务实力

流动比率

ARCC

Asset Management 行业

最大值: 12.44
上四分位数: 5.76
中位数: 3.04
下四分位数: 1.03
最小值: 0.01

我们目前无法获取 ARCC 的流动比率数据。

CME

1.02

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 1.60
上四分位数: 1.57
中位数: 1.06
下四分位数: 0.96
最小值: 0.62

CME 的流动比率为 1.02，处于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。

ARCC 与 CME：流动比率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

产权比率

ARCC

Asset Management 行业

最大值: 2.62
上四分位数: 1.42
中位数: 0.76
下四分位数: 0.34
最小值: 0.01

ARCC 的产权比率数据暂缺。

CME

0.13

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 1.09
上四分位数: 0.80
中位数: 0.62
下四分位数: 0.36
最小值: 0.04

CME 的产权比率为 0.13，位于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。

ARCC 与 CME：产权比率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

利息保障倍数

ARCC

3.77

Asset Management 行业

最大值: 13.30
上四分位数: 6.30
中位数: 2.71
下四分位数: 1.00
最小值: -6.91

ARCC 的利息保障倍数为 3.77，处于 Asset Management 行业的中游位置，表明其覆盖利息支出的能力符合行业标准，财务状况稳健。

CME

25.08

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 27.44
上四分位数: 22.05
中位数: 10.08
下四分位数: 6.79
最小值: 1.01

CME 的利息保障倍数为 25.08，位于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的前四分之一，标志着公司利用经营利润来支付利息的能力十分强健。

ARCC 与 CME：利息保障倍数指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	ARCC	CME
流动比率 (TTM)	--	1.02
速动比率 (TTM)	--	1.02
产权比率 (TTM)	--	0.13
资产负债率 (TTM)	--	0.02
净负债与EBITDA比率 (TTM)	-0.35	0.40
利息保障倍数 (TTM)	3.77	25.08

成长性

以下图表比较了 ARCC 和 CME 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

ARCC 与 CME：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

ARCC 与 CME：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

ARCC 与 CME：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

ARCC

8.57%

Asset Management 行业

最大值: 26.09%
上四分位数: 11.60%
中位数: 6.37%
下四分位数: 2.75%
最小值: 0.00%

ARCC 的股息率为 8.57%，与 Asset Management 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。

CME

3.83%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 3.86%
上四分位数: 1.44%
中位数: 1.06%
下四分位数: 0.73%
最小值: 0.00%

CME 的股息率为 3.83%，处于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。

ARCC 与 CME：股息率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

股息支付率

ARCC

81.85%

Asset Management 行业

最大值: 1,034.88%
上四分位数: 127.70%
中位数: 75.15%
下四分位数: 34.21%
最小值: 0.00%

ARCC 的股息支付率为 81.85%，处于 Asset Management 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

CME

105.42%

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 106.40%
上四分位数: 44.44%
中位数: 31.97%
下四分位数: 29.26%
最小值: 0.00%

CME 的股息支付率为 105.42%，超过了 100%。这意味着公司派发的股息金额超过了其盈利，这种做法通常难以持续，并可能对未来股息的稳定性构成风险。

ARCC 与 CME：股息支付率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	ARCC	CME
股息率 (TTM)	8.57%	3.83%
股息支付率 (TTM)	81.85%	105.42%

估值

市盈率

ARCC

10.53

Asset Management 行业

最大值: 38.72
上四分位数: 23.40
中位数: 11.45
下四分位数: 8.80
最小值: 1.54

ARCC 的市盈率为 10.53，与 Asset Management 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

CME

27.44

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 41.71
上四分位数: 40.17
中位数: 37.47
下四分位数: 30.61
最小值: 16.74

CME 的市盈率为 27.44，位于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的后25%。这是一个值得关注的积极迹象，因为它可能表明公司的价值相对于其盈利能力被市场低估，或为投资者提供了一个具吸引力的潜在买入点。

ARCC 与 CME：市盈率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

预期市盈增长率

ARCC

-7.92

Asset Management 行业

最大值: 6.38
上四分位数: 3.23
中位数: 1.55
下四分位数: 0.89
最小值: 0.02

ARCC 的预期市盈增长率（Forward PEG）为负数 -7.92。这通常是由于公司当前处于亏损状态，或市场预期其未来盈利将下滑，导致该指标失去了估值参考意义。

CME

4.25

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 4.54
上四分位数: 4.09
中位数: 4.06
下四分位数: 3.33
最小值: 2.36

CME 的预期市盈增长率为 4.25，处于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的前25%。这表明与同行相比，其股价相对于盈利增长预期显得较为昂贵，可能预示着估值偏高，需要公司未来的业绩增长来验证。

ARCC 与 CME：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

市销率

ARCC

7.30

Asset Management 行业

最大值: 13.75
上四分位数: 7.92
中位数: 4.87
下四分位数: 3.51
最小值: 0.02

ARCC 的市销率为 7.30，与 Asset Management 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。

CME

15.87

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 15.75
上四分位数: 12.42
中位数: 9.37
下四分位数: 6.34
最小值: 1.69

CME 的市销率为 15.87，远超 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的普遍范围。这反映出市场对其销售额给予了极高的溢价，其估值已计入了非常乐观的增长预期，因此伴随着较高的风险。

ARCC 与 CME：市销率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

市净率

ARCC

1.11

Asset Management 行业

最大值: 5.33
上四分位数: 2.75
中位数: 1.06
下四分位数: 0.87
最小值: 0.00

对于 Asset Management 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。

CME

3.68

Financial - Data & Stock Exchanges 行业

最大值: 8.57
上四分位数: 8.05
中位数: 4.77
下四分位数: 3.69
最小值: 1.19

CME 的市净率为 3.68，位于 Financial - Data & Stock Exchanges 行业的后25%。对于价值投资者而言，这通常是一个积极信号，因为它意味着股价可能低于其资产的内在价值，为投资提供了潜在的“安全边际”。

ARCC 与 CME：市净率指标分别与其所属的 Asset Management 及 Financial - Data & Stock Exchanges 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	ARCC	CME
市盈率 (P/E, TTM)	10.53	27.44
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	-7.92	4.25
市销率 (P/S, TTM)	7.30	15.87
市净率 (P/B, TTM)	1.11	3.68
市现率 (P/FCF, TTM)	-6.47	26.06
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	8.15	20.45
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	7.00	16.19