ADSK 与 DELL：股票综合比较
更新于本文对 ADSK 和 DELL 进行了全面对比，涵盖历史表现、估值、股息以及财务实力等方面。无论您是寻求投资洞察，还是希望了解这两只股票的相对优势，这里都能为您提供清晰的参考。
公司概况
ADSK 的市值为 626.71 亿 USD，DELL 的市值为 780.96 亿 USD，两者市值大致相当。
ADSK 的 Beta 值 (1.47) 与 DELL 的 Beta 值 (1.06) 相近，表明两者相对于市场的波动性特征相似。
| 代码 | ADSK | DELL |
|---|---|---|
| 公司名称 | Autodesk, Inc. | Dell Technologies Inc. |
| 国家 | US | US |
| 板块 | Technology | Technology |
| 行业 | Software - Application | Computer Hardware |
| 首席执行官 | Dr. Andrew Anagnost Ph.D. | Mr. Michael Saul Dell |
| 价格 | 292.93 USD | 111.93 USD |
| 市值 | 626.71 亿 USD | 780.96 亿 USD |
| 贝塔值 (波动性) | 1.47 | 1.06 |
| 交易所 | NASDAQ | NYSE |
| IPO日期 | 1985年6月28日 | 2016年8月17日 |
| ADR | 否 | 否 |
历史表现比较
下图展示了 ADSK 和 DELL 过去一年的历史表现，假设初始投资均为 1 万美元，以比较其投资回报表现。
将鼠标悬停在图表曲线上，可查看某日的投资价值和总回报率 (%)。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
估值指标比较
这里通过盈利、现金流、销售和账面价值等关键指标，评估 ADSK 和 DELL 的估值。以下几点尤其值得注意，特别是极端情况。
- DELL 的市净率 (-53.47) 低于零，表明其股东权益为负。相比之下，ADSK (市净率 24.03) 拥有正的账面价值。
| 代码 | ADSK | DELL |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | 56.64 | 17.74 |
| 前瞻 PEG 比率 (TTM) | 4.08 | 1.70 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 10.22 | 0.82 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 24.03 | -53.47 |
| 市价自由现金流比率 (P/FCF, TTM) | 39.99 | 41.78 |
| EV/EBITDA (TTM) | 41.48 | 19.05 |
| 企业价值/销售额 (TTM) | 10.38 | 1.04 |
| 企业价值/自由现金流 (TTM) | 40.61 | 52.99 |
股息比较
ADSK 不提供股息，似乎将所有现金重新投入到业务中，而 DELL 则提供 1.66% 的股息率，为投资者带来稳定的收入流。
| 代码 | ADSK | DELL |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.00% | 1.66% |
财务状况指标比较
这里对比了 ADSK 和 DELL 的财务状况，重点看流动性、杠杆和债务情况。下方列出关键点，突出明显差异或极端情况。
- 鉴于 ADSK 的流动比率为 0.68，DELL 的流动比率为 0.78，两者的流动资产均低于短期负债。这可能导致其营运资金紧张，并迫使它们依赖额外融资。
- ADSK (速动比率 0.68) 和 DELL (速动比率 0.63) 的速动比率均低于 0.8，这意味着他们最具流动性的资产 (不包括存货) 不足以应付短期债务。这可能迫使他们依赖应收账款、存货周转或外部融资。
- DELL 的股东权益为负 (D/E -16.58)，可能意味着资产不足；相较而言，ADSK (D/E 0.98) 保持着更健康的股东权益覆盖水平。
- ADSK 显示为“--”的利息保障倍数，暗示利息成本可忽略不计，而 DELL (比率 32.56) 能够覆盖其利息债务。
| 代码 | ADSK | DELL |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 0.68 | 0.78 |
| 速动比率 (TTM) | 0.68 | 0.63 |
| 负债股东权益比 (TTM) | 0.98 | -16.58 |
| 负债资产比率 (TTM) | 0.24 | 0.31 |
| 利息保障倍数 (TTM) | -- | 32.56 |