ADM与PG：股票综合比较
更新于本文对ADM和PG进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
PG的市值（3,770.72亿USD）远超ADM的市值（265.74亿USD），表明PG在体量上占据显著优势。
ADM的Beta值（0.66）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于PG（Beta 0.43），这意味着更高的潜在回报及相应风险。
| 代码 | ADM | PG |
|---|---|---|
| 公司名称 | Archer-Daniels-Midland Company | The Procter & Gamble Company |
| 国家 | US | US |
| 板块 | Consumer Defensive | Consumer Defensive |
| 行业 | Agricultural Farm Products | Household & Personal Products |
| 首席执行官 | Juan Ricardo Luciano | Jon R. Moeller |
| 价格 | 55.31USD | 160.83USD |
| 市值 | 265.74亿USD | 3,770.72亿USD |
| 贝塔值（波动性） | 0.66 | 0.43 |
| 交易所 | NYSE | NYSE |
| IPO日期 | 1980年3月17日 | 1978年1月13日 |
| ADR | 否 | 否 |
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ADM 和 PG 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
盈利能力
净资产收益率
ADM
6.18%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 19.53%
- 上四分位数
- 12.40%
- 中位数
- 7.41%
- 下四分位数
- 5.58%
- 最小值
- 4.52%
ADM 的净资产收益率为 6.18%，与 Agricultural Farm Products 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
PG
30.15%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 38.00%
- 上四分位数
- 32.25%
- 中位数
- 24.06%
- 下四分位数
- 4.84%
- 最小值
- -18.42%
PG 的净资产收益率为 30.15%，与 Household & Personal Products 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
投入资本回报率
ADM
3.42%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 15.58%
- 上四分位数
- 9.63%
- 中位数
- 5.28%
- 下四分位数
- 3.56%
- 最小值
- 1.71%
ADM 的投入资本回报率为 3.42%，处于行业后25%的水平。这说明与大多数竞争对手相比，公司将投入的资本转化为利润的效率偏低。
PG
16.18%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 34.47%
- 上四分位数
- 21.03%
- 中位数
- 9.28%
- 下四分位数
- 3.66%
- 最小值
- -4.23%
PG 的投入资本回报率为 16.18%，与 Household & Personal Products 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。
净利润率
ADM
1.63%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 8.26%
- 上四分位数
- 6.13%
- 中位数
- 3.22%
- 下四分位数
- 1.67%
- 最小值
- 1.12%
ADM 的净利润率为 1.63%，位于 Agricultural Farm Products 行业的后25%。这说明其盈利能力相对较弱，与竞争者相比，公司从单位销售额中保留下来的利润更少。
PG
18.46%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 20.09%
- 上四分位数
- 12.77%
- 中位数
- 8.06%
- 下四分位数
- 3.36%
- 最小值
- -6.60%
PG 的净利润率为 18.46%，处于 Household & Personal Products 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。
营业利润率
ADM
1.92%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 9.85%
- 上四分位数
- 8.83%
- 中位数
- 4.47%
- 下四分位数
- 2.84%
- 最小值
- 0.72%
ADM 的营业利润率为 1.92%，处于 Agricultural Farm Products 行业的后25%。这反映出其核心业务的盈利能力较弱，原因可能在于运营效率不高，或是在定价方面承受着较大的竞争压力。
PG
23.81%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 33.32%
- 上四分位数
- 16.82%
- 中位数
- 10.84%
- 下四分位数
- 5.76%
- 最小值
- -4.25%
PG 的营业利润率为 23.81%，位于 Household & Personal Products 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。
盈利能力概览
| 股票代码 | ADM | PG |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 6.18% | 30.15% |
| 资产回报率 (TTM) | 2.56% | 12.60% |
| 投入资本回报率 (TTM) | 3.42% | 16.18% |
| 净利率 (TTM) | 1.63% | 18.46% |
| 营业利润率 (TTM) | 1.92% | 23.81% |
| 毛利率 (TTM) | 6.32% | 51.29% |
财务实力
流动比率
ADM
1.38
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 3.86
- 上四分位数
- 2.58
- 中位数
- 1.98
- 下四分位数
- 1.51
- 最小值
- 1.26
ADM 的流动比率为 1.38，位于 Agricultural Farm Products 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。
PG
0.71
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 3.05
- 上四分位数
- 1.96
- 中位数
- 1.27
- 下四分位数
- 0.84
- 最小值
- 0.71
PG 的流动比率为 0.71，位于 Household & Personal Products 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。
产权比率
ADM
0.56
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 1.00
- 上四分位数
- 0.70
- 中位数
- 0.53
- 下四分位数
- 0.34
- 最小值
- 0.07
ADM 的产权比率为 0.56，与 Agricultural Farm Products 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
PG
0.65
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 2.16
- 上四分位数
- 1.78
- 中位数
- 0.87
- 下四分位数
- 0.40
- 最小值
- 0.05
PG 的产权比率为 0.65，与 Household & Personal Products 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。
利息保障倍数
ADM
2.31
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 12.12
- 上四分位数
- 9.52
- 中位数
- 3.38
- 下四分位数
- 2.68
- 最小值
- 0.95
ADM 的利息保障倍数为 2.31，处于 Agricultural Farm Products 行业的后四分之一。这表明公司偿付利息的缓冲空间相对紧张，其财务弹性可能不及多数竞争对手。
PG
21.84
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 21.84
- 上四分位数
- 12.04
- 中位数
- 3.71
- 下四分位数
- 1.13
- 最小值
- -1.74
PG 的利息保障倍数为 21.84，位于 Household & Personal Products 行业的前四分之一，标志着公司利用经营利润来支付利息的能力十分强健。
财务实力概览
| 股票代码 | ADM | PG |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 1.38 | 0.71 |
| 速动比率 (TTM) | 0.81 | 0.50 |
| 产权比率 (TTM) | 0.56 | 0.65 |
| 资产负债率 (TTM) | 0.23 | 0.28 |
| 净负债与EBITDA比率 (TTM) | 3.24 | 1.07 |
| 利息保障倍数 (TTM) | 2.31 | 21.84 |
成长性
以下图表比较了 ADM 和 PG 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。
营收同比增长率
每股收益同比增长率
自由现金流同比增长率
股息
股息率
ADM
3.65%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 7.76%
- 上四分位数
- 5.34%
- 中位数
- 3.60%
- 下四分位数
- 2.88%
- 最小值
- 0.00%
ADM 的股息率为 3.65%，与 Agricultural Farm Products 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。
PG
2.53%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 5.15%
- 上四分位数
- 3.16%
- 中位数
- 2.31%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PG 的股息率为 2.53%，与 Household & Personal Products 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。
股息支付率
ADM
71.38%
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 75.60%
- 上四分位数
- 52.87%
- 中位数
- 34.22%
- 下四分位数
- 33.38%
- 最小值
- 0.00%
ADM 的股息支付率为 71.38%，位于 Agricultural Farm Products 行业的前四分之一。这表明公司对股东回报的承诺较高，但同时也意味着用于业务再投资的留存收益比例低于许多同行。
PG
63.04%
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 147.82%
- 上四分位数
- 68.54%
- 中位数
- 51.42%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
PG 的股息支付率为 63.04%，处于 Household & Personal Products 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。
股息概览
| 股票代码 | ADM | PG |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 3.65% | 2.53% |
| 股息支付率 (TTM) | 71.38% | 63.04% |
估值
市盈率
ADM
19.56
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 33.52
- 上四分位数
- 20.70
- 中位数
- 16.17
- 下四分位数
- 10.00
- 最小值
- 4.88
ADM 的市盈率为 19.56，与 Agricultural Farm Products 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
PG
24.36
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 66.72
- 上四分位数
- 42.49
- 中位数
- 24.63
- 下四分位数
- 20.39
- 最小值
- 5.23
PG 的市盈率为 24.36，与 Household & Personal Products 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
预期市盈增长率
ADM
2.10
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 1.93
- 上四分位数
- 1.81
- 中位数
- 1.54
- 下四分位数
- 1.32
- 最小值
- 0.67
在 Agricultural Farm Products 行业中，预期市盈增长率（Forward PEG）通常不作为核心的估值工具。
PG
3.89
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 5.42
- 上四分位数
- 4.43
- 中位数
- 2.84
- 下四分位数
- 1.79
- 最小值
- 0.43
PG 的预期市盈增长率为 3.89，处于 Household & Personal Products 行业的中位区间。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合该行业的一般标准。
市销率
ADM
0.32
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 2.89
- 上四分位数
- 1.43
- 中位数
- 0.36
- 下四分位数
- 0.25
- 最小值
- 0.01
ADM 的市销率为 0.32，与 Agricultural Farm Products 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
PG
4.49
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 5.97
- 上四分位数
- 4.00
- 中位数
- 2.38
- 下四分位数
- 0.63
- 最小值
- 0.24
PG 的市销率为 4.49，位于 Household & Personal Products 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。
市净率
ADM
1.21
Agricultural Farm Products 行业
- 最大值
- 3.19
- 上四分位数
- 1.88
- 中位数
- 1.10
- 下四分位数
- 0.99
- 最小值
- 0.77
ADM 的市净率为 1.21，处于 Agricultural Farm Products 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。
PG
7.22
Household & Personal Products 行业
- 最大值
- 38.54
- 上四分位数
- 20.07
- 中位数
- 6.47
- 下四分位数
- 0.97
- 最小值
- 0.38
PG 的市净率为 7.22，处于 Household & Personal Products 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。
估值概览
| 股票代码 | ADM | PG |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | 19.56 | 24.36 |
| 预期市盈增长率 (PEG, TTM) | 2.10 | 3.89 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 0.32 | 4.49 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 1.21 | 7.22 |
| 市现率 (P/FCF, TTM) | 118.63 | 25.10 |
| 企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM) | 10.68 | 17.19 |
| 企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM) | 0.45 | 4.79 |