ACGL与STT：股票综合比较

更新于2025年7月7日

本文对ACGL和STT进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。

公司概况

ACGL的市值约为334.24亿USD，而STT的市值则为314.58亿USD左右，两者规模大体相当。

STT的Beta值（1.46）较高，表明其对市场变动更为敏感，而ACGL（Beta 0.52）则展现出相对更强的稳定性。

代码	ACGL	STT
公司名称	Arch Capital Group Ltd.	State Street Corporation
国家	BM	US
板块	Financial Services	Financial Services
行业	Insurance - Diversified	Asset Management
首席执行官	Nicolas Alain Emmanuel Papadopoulo	Ronald Philip O'Hanley
价格	89.19USD	110.31USD
市值	334.24亿USD	314.58亿USD
贝塔值（波动性）	0.52	1.46
交易所	NASDAQ	NYSE
IPO日期	1995年9月14日	1980年3月17日
ADR	否	否

历史表现

此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ACGL 和 STT 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。

数据已根据股息和股票拆分进行调整。

ACGL 与 STT：过去一年内$10,000投资回报对比。

盈利能力

净资产收益率

ACGL

17.66%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 19.59%
上四分位数: 17.66%
中位数: 12.77%
下四分位数: 7.56%
最小值: -4.43%

ACGL 的净资产收益率为 17.66%，与 Insurance - Diversified 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

STT

11.18%

Asset Management 行业

最大值: 34.25%
上四分位数: 18.22%
中位数: 11.24%
下四分位数: 5.81%
最小值: -5.72%

STT 的净资产收益率为 11.18%，与 Asset Management 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。

ACGL 与 STT：净资产收益率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

投入资本回报率

ACGL

9.46%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 32.46%
上四分位数: 16.21%
中位数: 9.46%
下四分位数: 2.09%
最小值: -10.51%

在 Insurance - Diversified 行业，投入资本回报率（ROIC）并非衡量资本运用效率的核心标准。

STT

-16.42%

Asset Management 行业

最大值: 42.18%
上四分位数: 20.06%
中位数: 8.68%
下四分位数: 3.13%
最小值: -16.42%

STT 的投入资本回报率（ROIC）为负数 -16.42%。这表明其经营活动未能从所有投入的资本（包括股权和债务）中创造利润，是效率低下甚至价值毁灭的信号。

ACGL 与 STT：投入资本回报率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

净利润率

ACGL

21.23%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 26.00%
上四分位数: 19.46%
中位数: 9.37%
下四分位数: 5.55%
最小值: -7.05%

ACGL 的净利润率为 21.23%，处于 Insurance - Diversified 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。

STT

12.95%

Asset Management 行业

最大值: 91.66%
上四分位数: 57.81%
中位数: 29.48%
下四分位数: 15.70%
最小值: -27.65%

STT 的净利润率为 12.95%，位于 Asset Management 行业的后25%。这说明其盈利能力相对较弱，与竞争者相比，公司从单位销售额中保留下来的利润更少。

ACGL 与 STT：净利率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

营业利润率

ACGL

44.52%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 44.52%
上四分位数: 25.84%
中位数: 14.16%
下四分位数: 6.78%
最小值: -2.60%

ACGL 的营业利润率为 44.52%，位于 Insurance - Diversified 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。

STT

16.34%

Asset Management 行业

最大值: 99.76%
上四分位数: 78.28%
中位数: 34.76%
下四分位数: 21.75%
最小值: -48.25%

STT 的营业利润率为 16.34%，处于 Asset Management 行业的后25%。这反映出其核心业务的盈利能力较弱，原因可能在于运营效率不高，或是在定价方面承受着较大的竞争压力。

ACGL 与 STT：营业利润率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

盈利能力概览

股票代码	ACGL	STT
净资产收益率 (TTM)	17.66%	11.18%
资产回报率 (TTM)	5.01%	0.77%
投入资本回报率 (TTM)	9.46%	-16.42%
净利率 (TTM)	21.23%	12.95%
营业利润率 (TTM)	44.52%	16.34%
毛利率 (TTM)	98.20%	58.70%

财务实力

流动比率

ACGL

Insurance - Diversified 行业

最大值: 4.41
上四分位数: 4.03
中位数: 2.86
下四分位数: 2.82
最小值: 2.82

我们目前无法获取 ACGL 的流动比率数据。

STT

0.14

Asset Management 行业

最大值: 12.44
上四分位数: 5.76
中位数: 3.04
下四分位数: 1.03
最小值: 0.01

STT 的流动比率为 0.14，位于 Asset Management 行业的后 25% 区间。这表明与众多竞争对手相比，公司的流动性相对紧张，应对短期债务的能力可能受到一定限制。

ACGL 与 STT：流动比率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

产权比率

ACGL

0.13

Insurance - Diversified 行业

最大值: 0.54
上四分位数: 0.39
中位数: 0.27
下四分位数: 0.21
最小值: 0.13

ACGL 的产权比率为 0.13，位于 Insurance - Diversified 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。

STT

1.37

Asset Management 行业

最大值: 2.62
上四分位数: 1.42
中位数: 0.76
下四分位数: 0.34
最小值: 0.01

STT 的产权比率为 1.37，与 Asset Management 行业的普遍水平相当。这表明公司在利用债务杠杆方面采取了与行业主流一致的策略，体现了在风险与增长之间的一种平衡。

ACGL 与 STT：产权比率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

利息保障倍数

ACGL

73.83

Insurance - Diversified 行业

最大值: 19.23
上四分位数: 17.46
中位数: 7.97
下四分位数: 4.61
最小值: -1.63

ACGL 的利息保障倍数为 73.83，表现优异，远超 Insurance - Diversified 行业的通常范围。这反映了公司拥有卓越的债务偿付能力，可能源于其强劲的盈利表现，或是审慎的债务管理策略。

STT

0.40

Asset Management 行业

最大值: 13.30
上四分位数: 6.30
中位数: 2.71
下四分位数: 1.00
最小值: -6.91

STT 的利息保障倍数为 0.40。该数值低于 1.0，意味着公司的营业利润不足以完全覆盖其利息支出，这表明公司财务状况紧张，存在较高的债务违约风险。

ACGL 与 STT：利息保障倍数指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

财务实力概览

股票代码	ACGL	STT
流动比率 (TTM)	--	0.14
速动比率 (TTM)	--	0.14
产权比率 (TTM)	0.13	1.37
资产负债率 (TTM)	0.04	0.10
净负债与EBITDA比率 (TTM)	0.38	7.76
利息保障倍数 (TTM)	73.83	0.40

成长性

以下图表比较了 ACGL 和 STT 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。

营收同比增长率

ACGL 与 STT：年度营收同比增长率对比。

每股收益同比增长率

ACGL 与 STT：年度每股收益同比增长率对比。

自由现金流同比增长率

ACGL 与 STT：年度自由现金流同比增长率对比。

股息

股息率

ACGL

5.61%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 8.16%
上四分位数: 5.54%
中位数: 2.46%
下四分位数: 1.59%
最小值: 0.00%

ACGL 的股息率为 5.61%，处于 Insurance - Diversified 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。

STT

2.76%

Asset Management 行业

最大值: 26.09%
上四分位数: 11.60%
中位数: 6.37%
下四分位数: 2.75%
最小值: 0.00%

STT 的股息率为 2.76%，与 Asset Management 行业中同行的水平基本一致，为投资者提供了该领域标准的股息回报。

ACGL 与 STT：股息率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

股息支付率

ACGL

50.74%

Insurance - Diversified 行业

最大值: 101.86%
上四分位数: 53.36%
中位数: 21.69%
下四分位数: 5.33%
最小值: 0.00%

ACGL 的股息支付率为 50.74%，处于 Insurance - Diversified 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

STT

36.82%

Asset Management 行业

最大值: 1,034.88%
上四分位数: 127.70%
中位数: 75.15%
下四分位数: 34.21%
最小值: 0.00%

STT 的股息支付率为 36.82%，处于 Asset Management 行业的中等水平。这表明公司在股东派息与业务再投资之间采取了均衡策略，符合该行业的普遍做法。

ACGL 与 STT：股息支付率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

股息概览

股票代码	ACGL	STT
股息率 (TTM)	5.61%	2.76%
股息支付率 (TTM)	50.74%	36.82%

估值

市盈率

ACGL

9.19

Insurance - Diversified 行业

最大值: 18.52
上四分位数: 16.13
中位数: 13.33
下四分位数: 9.73
最小值: 2.62

ACGL 的市盈率为 9.19，位于 Insurance - Diversified 行业的后25%。这是一个值得关注的积极迹象，因为它可能表明公司的价值相对于其盈利能力被市场低估，或为投资者提供了一个具吸引力的潜在买入点。

STT

11.10

Asset Management 行业

最大值: 38.72
上四分位数: 23.40
中位数: 11.45
下四分位数: 8.80
最小值: 1.54

STT 的市盈率为 11.10，与 Asset Management 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。

ACGL 与 STT：市盈率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

预期市盈增长率

ACGL

1.15

Insurance - Diversified 行业

最大值: 2.60
上四分位数: 2.07
中位数: 1.20
下四分位数: 0.77
最小值: 0.04

ACGL 的预期市盈增长率为 1.15，处于 Insurance - Diversified 行业的中位区间。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合该行业的一般标准。

STT

0.92

Asset Management 行业

最大值: 6.38
上四分位数: 3.23
中位数: 1.55
下四分位数: 0.89
最小值: 0.02

STT 的预期市盈增长率为 0.92，处于 Asset Management 行业的中位区间。这表明其估值与其增长预期基本匹配，符合该行业的一般标准。

ACGL 与 STT：预期市盈增长率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

市销率

ACGL

1.88

Insurance - Diversified 行业

最大值: 3.08
上四分位数: 2.00
中位数: 1.15
下四分位数: 1.07
最小值: 0.38

ACGL 的市销率为 1.88，与 Insurance - Diversified 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。

STT

1.42

Asset Management 行业

最大值: 13.75
上四分位数: 7.92
中位数: 4.87
下四分位数: 3.51
最小值: 0.02

STT 的市销率为 1.42，处于 Asset Management 行业的后四分之一。这是一个积极的估值信号，表明其股价相对于它所产生的销售收入可能被低估，为投资者提供了潜在的价值发现机会。

ACGL 与 STT：市销率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

市净率

ACGL

1.61

Insurance - Diversified 行业

最大值: 2.12
上四分位数: 1.80
中位数: 1.59
下四分位数: 1.29
最小值: 0.74

ACGL 的市净率为 1.61，处于 Insurance - Diversified 行业的中等区间。这表明其市值相对于账面价值的水平符合行业基准，估值既不显昂贵也不显便宜。

STT

1.19

Asset Management 行业

最大值: 5.33
上四分位数: 2.75
中位数: 1.06
下四分位数: 0.87
最小值: 0.00

对于 Asset Management 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。

ACGL 与 STT：市净率指标分别与其所属的 Insurance - Diversified 及 Asset Management 行业基准的对比。

估值概览

股票代码	ACGL	STT
市盈率 (P/E, TTM)	9.19	11.10
预期市盈增长率 (PEG, TTM)	1.15	0.92
市销率 (P/S, TTM)	1.88	1.42
市净率 (P/B, TTM)	1.61	1.19
市现率 (P/FCF, TTM)	5.12	-7.20
企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM)	8.67	15.37
企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM)	1.97	2.87