ABNB与TM：股票综合比较
更新于本文对ABNB和TM进行了全面对比，涵盖历史表现、盈利能力、财务实力、成长性、股息以及估值等方面。
公司概况
TM的市值（2,282.13亿USD）远超ABNB的市值（854.99亿USD），表明TM在体量上占据显著优势。
ABNB的Beta值（1.14）显著较高，预示其股价相对于市场的波动幅度远大于TM（Beta 0.25），这意味着更高的潜在回报及相应风险。
TM通过美国存托凭证（ADR）的方式供美国投资者交易，使其可以直接投资这家外国公司的业务。而ABNB是一家纯粹的美国本土公司。
| 代码 | ABNB | TM |
|---|---|---|
| 公司名称 | Airbnb, Inc. | Toyota Motor Corporation |
| 国家 | US | JP |
| 板块 | Consumer Cyclical | Consumer Cyclical |
| 行业 | Travel Services | Auto - Manufacturers |
| 首席执行官 | Brian Chesky | Koji Sato |
| 价格 | 136.49USD | 174.89USD |
| 市值 | 854.99亿USD | 2,282.13亿USD |
| 贝塔值（波动性） | 1.14 | 0.25 |
| 交易所 | NASDAQ | NYSE |
| IPO日期 | 2020年12月10日 | 1980年3月17日 |
| ADR | 否 | 是 |
历史表现
此图表通过追踪$10,000的初始投资在每只股票中的增长情况，来比较 ABNB 和 TM 的表现。请使用选项卡选择所需的时间周期。
数据已根据股息和股票拆分进行调整。
盈利能力
净资产收益率
ABNB
30.91%
Travel Services 行业
- 最大值
- 73.02%
- 上四分位数
- 34.55%
- 中位数
- 12.42%
- 下四分位数
- -4.86%
- 最小值
- -43.74%
ABNB 的净资产收益率为 30.91%，与 Travel Services 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
TM
13.43%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 103.41%
- 上四分位数
- 44.32%
- 中位数
- 10.17%
- 下四分位数
- -11.48%
- 最小值
- -70.38%
TM 的净资产收益率为 13.43%，与 Auto - Manufacturers 行业的标准水平持平，表明其相对于股东权益的盈利能力是该行业的典型表现。
投入资本回报率
ABNB
18.96%
Travel Services 行业
- 最大值
- 20.68%
- 上四分位数
- 16.03%
- 中位数
- 10.02%
- 下四分位数
- 6.13%
- 最小值
- 3.60%
ABNB 的投入资本回报率为 18.96%，位于行业前25%。这标志着与同行相比，公司能更高效地运用其全部资本（含债务）来创造利润。
TM
4.40%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 35.94%
- 上四分位数
- 4.50%
- 中位数
- -5.87%
- 下四分位数
- -40.39%
- 最小值
- -107.35%
TM 的投入资本回报率为 4.40%，与 Auto - Manufacturers 行业的基准水平一致，反映出公司从其资本基础中获取利润的效率处于行业标准水平。
净利润率
ABNB
22.60%
Travel Services 行业
- 最大值
- 30.84%
- 上四分位数
- 20.18%
- 中位数
- 9.77%
- 下四分位数
- 7.81%
- 最小值
- -5.69%
ABNB 的净利润率为 22.60%，处于 Travel Services 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。
TM
9.92%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 22.99%
- 上四分位数
- 5.16%
- 中位数
- -1.71%
- 下四分位数
- -78.77%
- 最小值
- -149.10%
TM 的净利润率为 9.92%，处于 Auto - Manufacturers 行业的前25%，标志着其盈利能力强劲，并且比大多数同行更有效地控制了成本。
营业利润率
ABNB
22.17%
Travel Services 行业
- 最大值
- 32.49%
- 上四分位数
- 23.05%
- 中位数
- 17.29%
- 下四分位数
- 11.44%
- 最小值
- 3.62%
ABNB 的营业利润率为 22.17%，在 Travel Services 行业中处于中等位置，表明公司管理核心业务的效率达到了该行业的典型水平。
TM
9.98%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 29.04%
- 上四分位数
- 6.33%
- 中位数
- -2.21%
- 下四分位数
- -66.44%
- 最小值
- -106.75%
TM 的营业利润率为 9.98%，位于 Auto - Manufacturers 行业的前25%。这表明公司将收入转化为营业利润的能力很强，在核心业务效率方面跑赢了多数竞争对手。
盈利能力概览
| 股票代码 | ABNB | TM |
|---|---|---|
| 净资产收益率 (TTM) | 30.91% | 13.43% |
| 资产回报率 (TTM) | 10.13% | 5.09% |
| 投入资本回报率 (TTM) | 18.96% | 4.40% |
| 净利率 (TTM) | 22.60% | 9.92% |
| 营业利润率 (TTM) | 22.17% | 9.98% |
| 毛利率 (TTM) | 83.05% | 19.94% |
财务实力
流动比率
ABNB
1.27
Travel Services 行业
- 最大值
- 1.90
- 上四分位数
- 1.56
- 中位数
- 1.16
- 下四分位数
- 0.68
- 最小值
- 0.18
ABNB 的流动比率为 1.27，处于 Travel Services 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
TM
1.26
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 3.32
- 上四分位数
- 1.96
- 中位数
- 1.25
- 下四分位数
- 0.90
- 最小值
- 0.38
TM 的流动比率为 1.26，处于 Auto - Manufacturers 行业的中位区间，表明其短期流动性水平与业内大多数公司保持一致，表现稳健。
产权比率
ABNB
0.29
Travel Services 行业
- 最大值
- 2.53
- 上四分位数
- 2.25
- 中位数
- 1.87
- 下四分位数
- 0.29
- 最小值
- 0.20
ABNB 的产权比率为 0.29，位于 Travel Services 行业的后四分之一。这反映了公司保守的融资策略，对债务融资的依赖度低。这种做法虽然降低了财务风险，但也可能使其在业务扩张和战略投资的规模上，不及那些杠杆更高的竞争对手。
TM
1.08
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 1.08
- 上四分位数
- 0.96
- 中位数
- 0.80
- 下四分位数
- 0.46
- 最小值
- 0.01
TM 的产权比率为 1.08，处于 Auto - Manufacturers 行业的前四分之一。这说明其杠杆水平高于大部分同行。较高的杠杆有助于提升股东权益的增长潜力，但同时也使公司在面临经济下行或利率上升时更为脆弱。
利息保障倍数
ABNB
--
Travel Services 行业
- 最大值
- 9.48
- 上四分位数
- 6.06
- 中位数
- 3.05
- 下四分位数
- 2.58
- 最小值
- 0.53
ABNB 的利息保障倍数数据目前不可用。
TM
25.15
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 45.34
- 上四分位数
- 22.10
- 中位数
- 2.42
- 下四分位数
- -13.59
- 最小值
- -26.25
TM 的利息保障倍数为 25.15，位于 Auto - Manufacturers 行业的前四分之一，标志着公司利用经营利润来支付利息的能力十分强健。
财务实力概览
| 股票代码 | ABNB | TM |
|---|---|---|
| 流动比率 (TTM) | 1.27 | 1.26 |
| 速动比率 (TTM) | 1.27 | 1.10 |
| 产权比率 (TTM) | 0.29 | 1.08 |
| 资产负债率 (TTM) | 0.09 | 0.41 |
| 净负债与EBITDA比率 (TTM) | -2.07 | 4.11 |
| 利息保障倍数 (TTM) | -- | 25.15 |
成长性
以下图表比较了 ABNB 和 TM 的关键同比增长 (YoY) 指标。这些指标基于公司的年度财务报告。
营收同比增长率
每股收益同比增长率
自由现金流同比增长率
股息
股息率
ABNB
0.00%
Travel Services 行业
- 最大值
- 4.09%
- 上四分位数
- 0.54%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ABNB 当前不派发股息，因此其股息率为 0%。对于注重成长的公司而言，这是一种常见的策略，因为它们倾向于将全部利润再投资于业务发展。然而，在以获取稳定收入为目标的成熟行业中，这种情况可能较不典型。
TM
3.62%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 7.57%
- 上四分位数
- 0.92%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
TM 的股息率为 3.62%，处于 Auto - Manufacturers 行业的前四分之一水平。这意味着它能提供比大多数同行更具吸引力的现金回报，显示了公司对股东回报的坚定承诺。
股息支付率
ABNB
0.00%
Travel Services 行业
- 最大值
- 37.56%
- 上四分位数
- 4.41%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
ABNB 的股息支付率为 0%，表明公司目前不派发股息。这种策略在成长型公司中较为常见，它们倾向于将所有利润进行再投资以支持业务扩张。
TM
23.76%
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 84.98%
- 上四分位数
- 20.53%
- 中位数
- 0.00%
- 下四分位数
- 0.00%
- 最小值
- 0.00%
TM 的股息支付率为 23.76%，位于 Auto - Manufacturers 行业的前四分之一。这表明公司对股东回报的承诺较高，但同时也意味着用于业务再投资的留存收益比例低于许多同行。
股息概览
| 股票代码 | ABNB | TM |
|---|---|---|
| 股息率 (TTM) | 0.00% | 3.62% |
| 股息支付率 (TTM) | 0.00% | 23.76% |
估值
市盈率
ABNB
33.40
Travel Services 行业
- 最大值
- 43.15
- 上四分位数
- 34.01
- 中位数
- 22.22
- 下四分位数
- 16.56
- 最小值
- 9.02
ABNB 的市盈率为 33.40，与 Travel Services 行业的通常水平相当。这表明其估值与同行相比，既没有明显的溢价，也没有显著的折价，处于一个公允的区间。
TM
6.81
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 47.41
- 上四分位数
- 24.64
- 中位数
- 8.54
- 下四分位数
- 7.47
- 最小值
- 4.69
TM 的市盈率为 6.81，位于 Auto - Manufacturers 行业的后25%。这是一个值得关注的积极迹象，因为它可能表明公司的价值相对于其盈利能力被市场低估，或为投资者提供了一个具吸引力的潜在买入点。
预期市盈增长率
ABNB
1.66
Travel Services 行业
- 最大值
- 2.37
- 上四分位数
- 1.61
- 中位数
- 1.00
- 下四分位数
- 0.54
- 最小值
- 0.02
ABNB 的预期市盈增长率为 1.66，处于 Travel Services 行业的前25%。这表明与同行相比，其股价相对于盈利增长预期显得较为昂贵，可能预示着估值偏高，需要公司未来的业绩增长来验证。
TM
2.89
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 3.87
- 上四分位数
- 2.14
- 中位数
- 0.53
- 下四分位数
- 0.13
- 最小值
- 0.03
在 Auto - Manufacturers 行业中，预期市盈增长率（Forward PEG）通常不作为核心的估值工具。
市销率
ABNB
7.61
Travel Services 行业
- 最大值
- 7.69
- 上四分位数
- 5.64
- 中位数
- 2.87
- 下四分位数
- 0.93
- 最小值
- 0.41
ABNB 的市销率为 7.61，位于 Travel Services 行业的前四分之一。这表明其股价相对于销售收入而言较为昂贵，市场可能已经提前计入了未来的高增长。若公司业绩无法支撑这一高估值，股价则面临回调风险。
TM
0.67
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 7.43
- 上四分位数
- 3.80
- 中位数
- 1.28
- 下四分位数
- 0.60
- 最小值
- 0.16
TM 的市销率为 0.67，与 Auto - Manufacturers 行业的同行水平相当。这表明市场对其销售额的估值符合行业常规，处于一个公允的估值区间。
市净率
ABNB
10.68
Travel Services 行业
- 最大值
- 10.52
- 上四分位数
- 10.49
- 中位数
- 9.35
- 下四分位数
- 4.57
- 最小值
- 1.91
对于 Travel Services 行业而言，市净率（P/B Ratio）通常不被视为核心的估值指标。
TM
0.90
Auto - Manufacturers 行业
- 最大值
- 13.96
- 上四分位数
- 7.23
- 中位数
- 2.02
- 下四分位数
- 0.91
- 最小值
- 0.31
TM 的市净率为 0.90，位于 Auto - Manufacturers 行业的后25%。对于价值投资者而言，这通常是一个积极信号，因为它意味着股价可能低于其资产的内在价值，为投资提供了潜在的“安全边际”。
估值概览
| 股票代码 | ABNB | TM |
|---|---|---|
| 市盈率 (P/E, TTM) | 33.40 | 6.81 |
| 预期市盈增长率 (PEG, TTM) | 1.66 | 2.89 |
| 市销率 (P/S, TTM) | 7.61 | 0.67 |
| 市净率 (P/B, TTM) | 10.68 | 0.90 |
| 市现率 (P/FCF, TTM) | 19.50 | -25.51 |
| 企业价值倍数 (EV/EBITDA, TTM) | 31.25 | 8.19 |
| 企业价值与销售额比率 (EV/Sales, TTM) | 7.14 | 1.36 |